Malý Bastian, jemuž po nehodě umírá matka, se jen těžko sžívá s otcem, který od rodiny před časem odešel. Jednoho dne však narazí na zvláštní obchůdek se starými knihami a ještě zvláštnějším knihovníkem, který mu daruje velmi podivnou knihu. Od této chvíle nejraději Bastian utíká před nevlídnou skutečností ke knize a ke snění.

Na disku 2 epizody:

7. Díl
Žezlo - Bastian nachází kouzelné pero, které mu zanechala jeho matkav neodeslaném dopise, pan Blank jej však ukradne. Ve Fantazii se Atrej ozbrojenýmagickým žezlem vydává na záchranu rychlodraka, kterého vězní princezna Zejde.
8. Díl
Tady končí štěstí - Atreje čeká těžká volba, při níž musí zvážit,zda vyzradí tajemství rychlodraka, anebo zklame důvěru kamarádky. Bastianodhalí, že Fallon není tak mocná, jak předstírá, a musí o tom mlčet.